yatırım fonları getirileri

Yatırım Fonlarının Avantajları Nelerdir?

Düşük risk taşıması nedeni ile yatırımcıların portföylerinde mutlaka yer verdikleri enstrümanların başında gelen yatırım fonları en kapsamlı olarak Sermeye Piyasa Kurulu’nun (SPK) iç tüzük standardında geçen tanımına göre “Kanun hükümleri uyarınca tasarruf sahiplerinden katılma payı karşılığında toplanan para ya da diğer varlıklarla, tasarruf sahipleri hesabına, inançlı mülkiyet esaslarına göre, Yatırım Fonlarına İlişkin Esaslar Tebliğ’inde belirtilen varlıklar ve işlemlerden oluşan portföy veya portföyleri işletmek amacıyla portföy yönetim şirketleri tarafından içtüzük ile kurulan ve tüzel kişiliği bulunmayan mal varlığıdır” şeklinde tanımlanmaktadır.

Hazine bonosu, tahvil, bono, hisse senedi ve repo gibi çeşitli yatırım enstrümanlarından oluşan yatırım fonlarında yatırımcılar, tercihlerine göre çeşitli fonlara yatırım yapabiliyorlar. Kolayca ve nakde çevrilebilen yatırım fonlarında küçük meblağlarla bile, büyük yatırımcıların avantajlarından yararlanma imkanı sunuyor.

Yatırım fonlarının avantajlarına baktığımız zaman, en başta yatırımcısına çeşitlilik sunması geliyor. Yatırımcı, bir yatırım fonu aldığı zaman fonun türüne göre değişmekle beraber, birçok hisse senedi, bono ve tahvile yatırım yapabiliyor. Profesyonel olarak yönetilen yatırım fonlarının getirilerinin yönetiminde de kurumlar ayrıca seçenekler de sunabiliyorlar. Mesela fonun getirisinin üzerine yatırımcı sermaye ekleyerek yeni bir fon daha alabiliyor, ya da çekebiliyor veya aşka enstrümana yönlendirebiliyor. B yönde de banka hesabı aracılığı ile otomatik olarak her ay belirli bir miktarda yatırım fonu alma imkanı sunması ile yatırımcısına düzenli yatırım yapmasını sağlıyor. Ayrıca yatırım fonları ile ilgili tüm bilgilere SPK’nın internet sitesi www.spk.gov.tr‘den ulaşılabildiği için şeffaf bir yapı gösteriyor.

Dünyada yatırım fonları

Dünyada da hazine bonosu, tahvil, bono ve hisse senetlerinden oluşturulan yatırım fonları büyük ilgi görüyor. Forex yatırımcılarının da yararlanabildiği bu yatırım enstrümanları, CAC 40, China 50, DAX 30, Dow Jones 30, FTSE 100, IBEX 35 Nasdaq 100 endekslerinde işlem görüyor.

Forex piyasasının yatırımcısına sunduğu avantajlarla ABD’nin 5, 10 ve 30 yıllık tahvilleri, dünyanın en önemli 14 borsa endeksi ve Apple, Boeing, Coca Cola, Facebook ve Microsoft gibi sektörüne yön veren firmaların hisse senetlerine yatırım yapıp birikimlerinizi değerlendirmek için yatırımcı dostu ve ödüllü GCM Forex’in internet sitesi www.gcmforex.com‘u ziyaret edebilir ve alanında uzman danışmanlarından ayrıntılı bilgi alabilirsiniz.

GCM Forex’den ücretsiz deneme hesabı açmak için buraya tıklayın.

Yatırım Fonları Hakkında

Yatırım Fonu Sermaye Piyasası Kurulu VII / 10 Sayılı Tebliğin Tanım Başlıklı 4.maddesinde aşağıdaki gibi tanımlanmıştır:

Yatırımcıların katılma belgesi karşılığında yatırdıkları paraların ortak bir hesapta toplanarak, riskin dağıtılması ilkesi ve inançlı mülkiyet esaslarına uygun olarak, Türkiye’de kurulan ortaklıklara ait hisse senetleri, özel ve kamu borçlanma senetleri; Türk Lirasının değerini koruma hakkında 32 sayılı karar hükümleri çerçevesinde alım satımı yapılabilen yabancı özel ve kamu sektörü borçlanma senetleri ve hisse senetleri; ulusal ve uluslararası borsalarda işlem gören altın ve diğer kıymetli madenler ile bu madenlere dayalı olarak ihraç edilmiş ve borsalarda işlem gören sermaye piyasası araçları ve kurulca uygun görülen diğer sermaye piyasalarında işlem gören repo, ters repo, future, opsiyon ve forward sözleşmeleri gibi emtia, hisse senedi, hazine bonosu, tahvil gibi yatırım araçlarının oluşturduğu portföyü işletmek amacıyla oluşturulmuş mal varlığıdır.

Yatırım Fonları, yine SPK mevzuatında belirtildiği üzre Yatırım Fonunun iç tüzüğü göz önünde bulundurularak Yatırım Fonunun kurucusunun belirleyeceği ve SPK’dan Portföy Yöneticiliği Yetki Belgesi almış; banka , sigorta şirketleri, emekli ve yardım sendikaları ve portföy yönetim şirketleri gibi yatırım fonu kurucularının veya aracı kurumların atadığı profesyonel fon yöneticileri tarafından yönetilmektedir.

Yatırımcıların Yatırım Fonuna ortak olmak için para karşılığında aldıkları Katılma Belgesi ise; yatırımcıların söz konusu yatırım fonuna katılım payını gösteren belgelerdir. Katılma Belgesinin değerinin hesaplanması fon hizmet birimi tarafından aşağıdaki prosedüre göre hesaplanmaktadır;

1. Portföyün değerinin belirleneceği gün, portföyü oluşturan finansal varlıkların işlem gördükleri piyasalarda oluşan fiyatları dikkate alınmak suretiyle hesaplanmalıdır.
2. Yatırım Fonunun portföy değeri hesaplandıktan sonra Fona ait alacaklar Yatırım Fonunun değerine eklenip, Fonun borçları ise değerinden düşülerek Yatırım Fonunun toplam değeri belirlenmelidir.
3. Yatırım Fonunun toplam değeri, değerleme günü geçerli olan pay sayısına bölünerek Katılma Belgesinin bedeli belirlenmelidir.

Yatırım Fonu Kurucusu, fonun denetlenmesi için tüzükte belirtilen nitelikleri taşıyan en az bir denetçi atayarak, Yatırım Fonun Denetlenmesini organize etmek zorundadır. Ayrıca Yatırım Fonu, yapılan sözleşmede süreç değişiklik göstermekle birlikte en az 6 aylık süreyle Bağımsız Dış Denetim Şirketlerince denetlenmektedir. Sermaye Piyasası Kurulu Yatırım Fonlarını her zaman denetleme yetkisine sahiptir ve yıl sonunda denetçilerin oluşturduğu rapor Sermaye Piyasası Kuruluna gönderilmek zorundadır.

Yatırım Fonları, güvenilir ve profesyonel portföy yöneticileri tarafından yönetilmesi, Yatırım Fonu portföyünün sabit getirili ve dövize endeksli menkul kıymetlerle oluşturulması, portföydeki değer artışlarının anında fona yansıtılması ve pay sahiplerinin dilediği anda paylarını paraya çevirebilmeleri gibi avantajları sebebiyle oldukça yaygın olarak tercih edilen bir yatırım aracıdır.